Capacité d'autofinancement
Le cash que l'activité de l'année a généré pour rembourser, investir ou distribuer.
- Formule
- résultat de l'exercice + amortissements et réductions de valeur
- Rubrique BNB
- 9904 + 630/634
La CAF se rapproche du cash produit par l'activité, sans tenir compte de la variation du besoin en fonds de roulement. Une CAF durablement négative signale une activité qui consomme sa trésorerie.